Il 14 settembre 2026, airBaltic ha avviato volontariamente una procedura di riorganizzazione sotto supervisione del tribunale ai sensi del Chapter 11 del Codice fallimentare statunitense, al fine di ristrutturare le proprie obbligazioni finanziarie. La società punta a completare la procedura entro circa giugno 2027, subordinatamente alle approvazioni del tribunale.
Per mantenere la liquidità operativa durante la procedura, airBaltic ha ottenuto un impegno di finanziamento debtor-in-possession (DIP) pari a 350 milioni di euro, organizzato da Strategic Value Partners insieme a Barclays, Hayfin, Morgan Stanley e Oaktree. Il finanziamento prevede un tasso d'interesse pari a SOFR + 8% (circa il 12%) e fornirà liquidità operativa subordinatamente all'approvazione del Tribunale statunitense.
Cosa significa per gli obbligazionisti:
- Ristrutturazione sotto supervisione del tribunale: il Chapter 11 è una procedura supervisionata dal tribunale in cui le obbligazioni di una società nei confronti dei creditori vengono gestite sotto la protezione del tribunale, mentre viene negoziato un Piano di Riorganizzazione a lungo termine. Il trattamento specifico dell'obbligazione airBaltic nell'ambito di questa procedura non è ancora stato confermato.
- Interazione con le modifiche dell'agosto 2026: le modifiche all'obbligazione approvate nell'agosto 2026 (inclusa la capitalizzazione degli interessi) sono state concordate prima di questa istanza. Non è ancora confermato come tali condizioni, incluso il capitale capitalizzato, saranno trattate nel prosieguo della procedura Chapter 11, né se saranno affrontate in un futuro Piano di Riorganizzazione.
Mintos non dispone di ulteriori dettagli oltre alle comunicazioni pubbliche di airBaltic al momento. Aggiorneremo questo articolo non appena saranno disponibili ulteriori informazioni.
Comunicato ufficiale: airBaltic Initiates Chapter 11 Financial Reorganisation